Tesla osake: Teslalta selvä kannattavuusparannus ja yli 20 % kasvuennuste vuodelle 2025

Teslalta positiivinen tulosyllätys ja vahva ennuste vuodelle 2025. Markkinat palkitsivat suorituksen kurssinousulla. Vieläkö Teslan osaketta kannattaa ostaa?

Sijoittaja.fi 24.10.2024

analyysi disruptiiviset teknologiaosakkeet kansainvälinen sijoittaminen osakkeet pörssiyhtiöt teknologiayhtiöt Tesla tulokset

Teslalta positiivinen tulosyllätys ja vahva ennuste vuodelle 2025. Markkinat palkitsivat suorituksen kurssinousulla. Vieläkö Teslan osaketta kannattaa ostaa?

Teslan Q3-tulos positiivinen yllätys

Tesla raportoi 2024/Q3-tuloksensa. Tulos ylitti odotukset, mutta liikevaihto jäi hieman analyytikkojen ennusteista. Tesla saavutti 0,72 dollarin osakekohtaisen tuloksen (EPS), kun odotukset olivat 0,58 dollaria. Liikevaihto oli 25,18 miljardia dollaria, mikä jäi hieman analyytikkojen 25,37 miljardin dollarin ennusteesta.

Yrityksen liikevaihto kasvoi kuitenkin 8 % verrattuna viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon, vaikka autojen keskimääräiset myyntihinnat laskivat. Tesla kasvatti myös energiatuotantoaan ja autopilottipalveluiden liikevaihtoa. Tesla toimitti 462 890 ajoneuvoa, mikä oli 6,4 % enemmän kuin vuotta aiemmin. Tämä luku oli jo sijoittajien tiedossa.

Teslan tulevaisuuden strategian painopisteitä ovat erityisesti ajoneuvojen tuotantokustannusten alentaminen, erityisesti suosituissa Model 3- ja Model Y -malleissa, sekä autonomisten ajo-ominaisuuksien kehittäminen. Elon Musk painotti, että tuotantokustannusten laskeminen on kriittistä, samalla kun Tesla laajentaa energian ja tekoälyn kapasiteettiaan. Musk myös korosti, että tuotteet, kuten Tesla Semi Truck ja Optimus-robotti, voivat tulevaisuudessa merkittävästi kasvattaa Teslan liiketoimintaa.

Kannattavuuteen on vaikuttanut taloudelliseet haasteet, kuten korkeat korot, joiden Musk mainitsi vähentäneen sähköajoneuvojen kysyntää. Hän on kuitenkin varma, että kun korot laskevat, automarkkinoiden kysyntä kasvaa merkittävästi.

Teslan päivitetty ajoneuvoennuste vuodelle 2024 lupaa noin 10 prosentin toimitusten kasvua Q4:lle. Toimitusjohtaja Elon Musk ennusti lisäksi, että ajoneuvomyynti kasvaa ensi vuonna 20–30 prosenttia. Hän vakuutti sijoittajille, että yhtiö parantaa kannattavasti sähköautojen myyntiä, mikä helpotti huolia siitä, milloin Tesla pystyy tuomaan markkinoille robottitaksin.

Markkinat palkitsivat ennusteita paremman tuloksen ja ohjauksen reippaalla kurssinousulla jälkipörssissä.

Teslan ajoneuvojen toimitukset jatkoivat kasvua Q3:lla

Tesla julkaisi kolmannen neljänneksen ajoneuvojen tuotanto- ja toimitusluvut 2.10.2024. Yhtiö raportoi valmistaneensa kolmannella neljänneksellä 469 796 ajoneuvoa. Toimituksia Teslalla oli 462 890. Tämä on 6,4 prosenttia enemmän kuin viime vuoden vastaavalla ajanjaksolla. Kuluvan vuoden toisesta neljänneksestä toimitukset kasvoivat 4,3 prosenttia.

Vaikka toimitukset kasvoivat, jäivät ne analyytikoiden konsensusennusteesta. Analyytikot odottivat Teslan toimittaneen 463 310 ajoneuvoa. Yhtiön osake lähti toimitusraportin jälkeen reiluun kolmen prosentin laskuun.

Tuotanto- ja toimituslukujen ohella Tesla raportoi asentaneensa energian varastointiin käytettävää akkukapasiteettia 6,9 gigawattitunnin edestä. Tämä on selvästi vähemmän, kuin toisella neljänneksellä (9,4 gWh).

Uudet Cybercab-ajoneuvot julki

Tesla julkisti prototyypin yhtiön uudesta Cybercab-ajoneuvosta yhtiön järjestämässä ”We, Robot” -tapahtumassa. Kyseessä on täysin itsenäiseen ajoon suunniteltu ajoneuvo, siitä puuttuu esimerkiksi ratti ja polkimet.

Yhtiön toimitusjohtajan Elon Muskin mukaan uusi futuristisen näköinen ajoneuvo on yli 10 kertaa ihmisen ajamaa ajoneuvoa turvallisempi, ja että sen operatiiviset kustannukset olisivat vain $0,20 per maili verrattuna kaupunkibussin $1,00 per maili operatiivisiin kustannuksiin. Muskin mukaan ajoneuvon voisi ostaa itselleen alle $30 000:lla.

Musk sanoi tapahtumassa odottavansa Teslan aloittavan täysin autonomisen ajon yhtiön Model 3 ja Model Y ajoneuvoilla Texasissa ja Kaliforniassa ensi vuoden aikana. Cybercabin odotetaan pääsevän tuotantoon vuosina 2026–2027. Musk esitteli tapahtumassa myös suuremman, noin 20 henkilön kuljettamiseen suunnitellun Robovanin, mutta tälle ajoneuvolle ei annettu arvioita tuotannon aikataulusta.

Teslan ja Elon Muskin visio robotaksien ja Cybercabin osalta on kehittää täysin autonomisten ajoneuvojen verkosto, joka mahdollistaisi ajoneuvojen täysin itsenäisen toiminnan ilman ihmiskuljettajaa. Teslan omistajat voisivat Muskin vision mukaan tulevaisuudessa lähettää omat autonsa tarjoamaan kyytipalveluita muille, jolloin auto voisi ansaita rahaa omistajalleen kun sitä ei käytä itse.

Tesla esitteli uuden Cybercabin

Tesla osakekurssi

Teslan osakekurssi oli heikon kevään jälkeen hyvässä vedossa kesän aikana. Q2-tulos otettiin kuitenkin markkinoilla negatiivisesti vastaan ja osake laski noin 10 prosenttia.

Osakekurssi ei ole tuon Q2-tulospettymyksen jälkeen kunnolla toipunut. Nyt Q3-tulos yllätti markkinat iloisesti ja osake nousi jälkipörssissä lähes 240 dollariin. Pitemmän aikavälin kurssigraafista nähdään, että osake voi helposti nouda myönteisissä markkinatunnelmissa 260 dollarin tasoille. Iso vastustaso löytyy 300 dollarin tuntumasta, jota Teslan osake ei ole pitkään aikaan pystynyt pysyvästi ylittämään.

Osakekurssin ja analyytikoiden suosituksen voi tarkistaa Sijoittaja360:sta.

Sijoittajan näkökulma

Jäsenosiossa tutkimme Teslan osaketta sijoittajan näkökulmasta. Kannattaako osaketta ostaa? Mitä sanoo treidityökalumme Teslan osakkeesta.

Lue ilmaiseksi kaksi viikkoa Haluatko lukea artikkelin?

Sijoittaja.fi -jäsenenä saat lukuoikeuden tähän ja tuhansiin muihin artikkeleihin ja analyyseihin. Lisäksi saat käyttöösi Sijoittaja360 -palvelun. Ilmaisen kokeilujakson jälkeen tilaus jatkuu 11,90€. Voit perua koska tahansa.